Квартира vs депозит: сравнение инвестиций в Excel

Профессиональный финансовый калькулятор для инвестора, стоящего перед выбором: купить квартиру и сдавать в аренду или положить деньги на депозит в банк. Введите параметры обоих вариантов — получите полное сравнение с расчётом чистой приведённой стоимости (NPV), дисконтированием по инфляции и реальной доходностью.

Что включено

• Лист «Модель квартиры» — цена покупки, размер ежемесячной аренды, расходы на содержание (управление, налог на имущество, текущий ремонт, страховка), вакансия, прогноз роста цены недвижимости на % годовых
• Лист «Модель депозита» — сумма вклада, процентная ставка, период нарастания (ежемесячное, ежеквартальное), налог на проценты (НДФЛ 35% на доход, превышающий фиксированный порог), прогноз инфляции
• Лист «Расчёт квартиры» — помесячные потоки на 15 лет: арендный доход, минус расходы, плюс изменение стоимости квартиры, расчёт чистого потока на инвестора
• Лист «Расчёт депозита» — начисление процентов, расчёт налогов, итоговая сумма в номиналах и реальных (с учётом инфляции)
• Лист «Сравнение» — итоговая таблица на 5, 10 и 15 лет: NPV квартиры vs NPV депозита, годовая доходность, реальная доходность (с инфляцией), итоговый капитал
• Лист «Dashboard» — визуальное сравнение: графики накопления капитала в обоих сценариях, таблица ключевых показателей

Ключевые функции

• Расчёт FV (Future Value) и PV (Present Value) для сравнения денежных потоков в разные периоды времени
• Формулы NPV (функция ЧПС) для дисконтирования потоков в реальную стоимость с учётом инфляции
• Три горизонта инвестирования: 5 лет (краткосрочная), 10 лет (среднесрочная), 15 лет (долгосрочная)
• Автоматический расчёт налогов на проценты по депозиту (35% на доход выше фиксированного порога)
• Прогнозирование роста цены квартиры — параметр % годовых
• Сравнение номинальной и реальной доходности (с учётом инфляции)
• Таблица чувствительности: как меняется результат при изменении ставки, аренды, инфляции

Для кого подходит

Инвесторы с серьёзной суммой (8+ млн рублей), которые выбирают между недвижимостью и финансовыми инструментами. Финансовые консультанты, которые помогают клиентам принять обоснованное решение. Для тех, кто хочет разобраться: где реально больше доход, если считать честно.

Как использовать

1. Откройте лист «Модель квартиры», введите цену, размер аренды, расходы и прогноз роста цены
2. На листе «Модель депозита» введите ставку и прогноз инфляции
3. На листе «Расчёт квартиры» и «Расчёт депозита» увидите детальные потоки
4. На листе «Сравнение» сравните NPV и доходность на 5, 10, 15 лет
5. На листе «Dashboard» посмотрите графики и примите решение

Связанная статья

[Квартира или депозит — куда вложить 8 млн рублей на 15 лет](/blog/kvartira-vs-vklad)